De Indiase Financial Intelligence Unit (FIU) heeft Binance, ‘s werelds grootste cryptocurrency-exchange, een boete van Rs 18,82 crore ($2,25 miljoen) opgelegd wegens het overtreden van lokale anti-witwasregels (AML).
Overtredingen en straffen gedetailleerd
De FIU heeft Binance schuldig bevonden aan het niet naleven van verschillende secties van de Prevention of Money Laundering Act van 2002 (PMLA) en de PMLA Maintenance of Record Rules van 2005.
Deze regelgeving heeft tot doel het witwassen van geld te voorkomen en de financiering van terrorisme te bestrijden. Binance heeft de opdracht gekregen om zorgvuldige naleving van deze wettelijke verplichtingen te garanderen.
De kennisgeving van de FIU aan Binance, uitgegeven op 28 december 2023, benadrukte dat de beurs diensten verleende aan Indiase klanten en binnen het land opereerde zonder zich aan verplichte wettelijke vereisten te houden.
Na beoordeling van de opmerkingen van Binance concludeerde de FIU dat de beschuldigingen gegrond waren en legde zij de financiële boete op.
Bredere implicaties en eerdere acties
Naast de boete voor Binance had de FIU ook mededelingen gedaan aan acht andere cryptocurrency-beurzen die in India actief zijn. Deze kennisgevingen vereisten dat de beurzen hun activiteiten uitlegden, aangezien ze opereerden zonder de noodzakelijke toestemming en de AML-wetten niet volgden.
De FIU adviseerde het Indiase IT-ministerie ook om de toegang tot de URL’s van deze platforms te blokkeren.
Naar aanleiding van deze aanbevelingen blokkeerde India in januari de toegang tot verschillende beurzen, waaronder Binance, Kucoin en OKX. Deze actie was gebaseerd op door de FIU ontvangen input waaruit bleek dat deze platforms mogelijk zijn gebruikt voor het witwassen van geld.
Het blokkeren van deze URL’s was een belangrijke stap in het garanderen van naleving van de lokale regelgeving.
In mei ontvingen Binance en KuCoin de noodzakelijke goedkeuringen van de Indiase financiële waakhond om hun activiteiten te hervatten na het betalen van een boete van naar verluidt ongeveer $ 41.000.
Hierdoor konden ze legaal opereren binnen het kader dat door de Indiase autoriteiten was vastgesteld.
Het belang van naleving
India vereist dat aanbieders van virtuele digitale activa, zoals cryptocurrency-uitwisselingen, bij de FIU zijn geregistreerd als rapporterende entiteiten en dat ze voldoen aan de AML-regels.
Deze regelgeving is van cruciaal belang bij het voorkomen van illegale activiteiten zoals het witwassen van geld en de financiering van terrorisme, die kunnen worden gefaciliteerd via anonieme en niet-gereguleerde financiële platforms.
De acties van de FIU benadrukken het belang van naleving van de regelgeving voor cryptocurrency-uitwisselingen die in India actief zijn. Nu digitale activa steeds meer geïntegreerd raken in het mondiale financiële systeem, is het waarborgen van robuuste AML-controles en naleving van lokale wetten van cruciaal belang.
De boete voor Binance dient als herinnering voor andere beurzen aan de ernstige gevolgen van het niet voldoen aan de wettelijke vereisten.
Toekomstblik
De cryptocurrency-markt in India bevindt zich op een cruciaal moment, waarbij regelgevende instanties hun toezicht op beurzen vergroten om een veilige en conforme handelsomgeving te garanderen. De strenge maatregelen van de FIU zijn erop gericht een veiliger ecosysteem voor digitale activa te bevorderen, illegale activiteiten af te schrikken en de transparantie te bevorderen.
Voor Binance is de boete een tegenslag, maar ook een kans om haar toewijding aan compliance en naleving van de regelgeving te versterken.
De uitwisseling zal nauw moeten samenwerken met de Indiase autoriteiten om ervoor te zorgen dat deze aan alle wettelijke verplichtingen voldoet, waardoor de operationele status en het vertrouwen onder Indiase gebruikers wordt hersteld.
The post Binance kreeg een boete van 2,25 miljoen dollar opgelegd door de Indiase financiële waakhond appeared first on Invezz